Ноя 2021#Cryptocurrency#Traders

Один день из жизни трейдера:Детальный обзор деятельности криптотрейдеров из четырех стран

Назад к исследованиям
Мы поможем вашему бизнесу достичь результата
Свяжитесь с нами!

Авторы

Марат Гизатулин

Марат Гизатулин

Market Researcher & Analyst

Александр Добранов

Александр Добранов

Research Advisor

Поделиться

Содержание

Ключевые моменты

  1. Страна участника не является определяющим фактором в повседневной жизни. В значительной степени различия в рутине коррелируют с опытом торговли криптовалютами.
  2. Эксперты-респонденты стремятся участвовать в криптовалютной торговле не более 2-3 раз, а новички стараются использовать любую возможность, поэтому они более активно участвуют в транзакциях.
  3. Страсть к криптовалюте меняет личность: новички гонятся за быстрой прибылью, а опытные трейдеры стремятся обеспечить предсказуемость. Опыт криптовалютной торговли также смещает акцент с прибыльности на контроль рисков.
  4. Как внешние (предоставление аналитики, советы сообщества и друзей, стабильность рынка), так и внутренние (гибкий ум и стрессоустойчивость) факторы помогают процессу принятия торговых решений.
  5. Обе группы респондентов выделили информационную безопасность как важный элемент торговли. Они используют как простые меры предосторожности, так и специализированные решения для защиты ключей и доступа. Критерии отбора криптотрейдеров во многом связаны с публичной оценкой используемых приложений, сертификатов безопасности и технологий.

Об исследовании

Эта работа ставит целью развеять миф о деструктивности торговли криптовалютой путем описания образа жизни разных опытных трейдеров из нескольких крупных крипто-кластеров по всему миру.

Кроме того, глубокое понимание их мышления и образа жизни поможет крипто-компаниям создавать более качественные продукты и привлекать больше трейдеров.

В СМИ тема криптовалюты часто имеет негативный оттенок. Общественность довольно скептически относится к криптовалютной торговле, иногда сравнивая ее с азартными играми и другими предубеждениями. Это наносит непоправимый урон всей отрасли: проектам сложнее привлекать финансирование, пользователям труднее присоединяться к ним из-за недоверия. В результате рынок развивается медленнее своих возможностей из-за необоснованных опасений.

Контекст

Объем рынка за последние 5 лет

  1. Резкое увеличение объема рынка привлекло к участию в торгах большего количества людей. За свою короткую историю криптоиндустрия предлагала различные способы сбора средств (ICO, IEO, IDO). Во время бума значительная часть таких кампаний завершилась неудачно, так как некоторые соискатели финансирования оказались мошенниками (OneCoin, BitConnect, Compounder Finance, KuCoin). Эти проблемы повредили репутации рынка. Многие проекты сейчас не могут найти инвесторов.
  2. Государственные агентства, которые следят за криптовалютой, пытаются ввести более строгие меры в отрасли (Британское управление финансового поведения запрещает торговлю криптовалютами, SEC: “Криптовалюта — это финансовый дикий запад”, запрет Китая на криптовалюту).
  3. Плохой опыт часто более заметен: освещение в СМИ драматических историй инвесторов и трейдеров, пострадавших на рынке, довольно распространено, что позволяет связать криптовалютную торговлю с негативными взглядами (1, 2, 3, 4, 5).
  4. Исследование 2018 года показывает, что биткойн-трейдеры разделяют иррациональный оптимизм по поводу легкого богатства.
  5. Поперечный опрос населения Финляндии в 2020 году путем репрезентативной выборки 1530 человек показывает: криптотрейдинг связан с повышенным стрессом.
  6. В исследовательской работе 2021 года, проведенной на выборке из 543 человек, сделан вывод: предрасположенность к азартным играм значительно увеличивает интенсивность криптовалютной торговли.

Наше исследование предлагает взглянуть на повседневную жизнь криптотрейдеров и переосмыслить негативное влияние криптовалютной торговли на их образ жизни.

Методы и выборка

Исследование проводилось с использованием качественной методологии. Для сбора информации было выбрано глубинное интервью.

Дизайн выборки был построен среди нескольких динамических криптокластеров по всему миру (по 5 участников на каждый кластер) 

  • постсоветский регион (Россия и Беларусь), мужчины 27-35 лет, 2 из 5 — профессиональные трейдеры *.
  • США, мужчины, 26-30 лет, непрофессиональные трейдеры .
  • Нигерия, юноши, 20-30 лет, 1 профессиональный трейдер *.
  • Юго-Восточная Азия (Сингапур и Индонезия), мужчины, женщины, 22-27 лет, 1 профессиональный трейдер .

профессиональные трейдеры — люди, которые торгуют на постоянной основе.

непрофессиональные трейдеры — люди, которые не имеют постоянной оплачиваемой работы в качестве трейдера.

Всего 20 респондентов.

Для каждого кластера мы собрали трейдеров низкого, среднего и высокого уровня. Количественные данные были получены с помощью онлайн-анкеты по ряду справочных вопросов. Уровень опыта присваивался на основе информации о том, как долго трейдер торговал на криптовалютном рынке — среднее количество сделок за день.

Цель

Цель этого исследования — показать, какое значение имеет криптовалютная торговля для опытных трейдеров, и как она влияет на их образ жизни.

Результаты

I. Зрелость: Мышление экспертов VS. мышление новичков

Ключевая тема, проходящая через большинство интервью и позволяющая группировать истории, — это то, что можно назвать экспертной зрелостью.

Как стать профи? Вот образец процесса «развития эксперта», который выделяется на основе общения с респондентами:

  • Вы просто знаете основы, например, как покупать и продавать, но стараетесь не перегружать себя информацией.
  • Вы можете обнаружить, что каким-то образом справочная информация (например, новости) используется для принятия решений на рынке, а также для аналитики. Вам не следует зацикливаться на одном конкретном аналитическом методе.
  • Вы можете проводить широкий спектр анализов, всегда пытаетесь подогнать и сбалансировать рынок, но ваша единственная проблема заключается в том, что вы всегда гонитесь за недостижимыми результатами.
  • Вы уже знаете, что рынки могут быть разными в зависимости от используемых методов, и вам известны их ограничения (возможно, у вас уже есть фавориты). Единственное, что вы всегда контролируете, — это риск, на который способны пойти.

Зрелость эксперта — это приоритетность снижения рисков и предсказуемости торговых стратегий.

Предсказуемость действий и вмешательств на рынке — это самое ценное в «успехе». Для таких трейдеров «удача» приравнивается к «аномалии»:

  • «Везения не существует. Любые аномалии в торговых результатах ставят под вопрос надежность стратегии — это повод более подробно изучить вашу модель и сделать выводы. Если кому-то «повезло» — это говорит об отсутствии структурированной торговой стратегии, об «интуитивной торговле».» (Россия)
  • «[Что такое удача?] Это хороший анализ.» (Нигерия)

Прогнозирование достигается за счет применения аналитических методов, и это можно сделать разными способами:

  • «Изучение активов по собственным заранее сформированным критериям: корреляционные матрицы, технический анализ, анализ новостей (рейтинговые агентства, социальные сети проектов)». (Россия)
  • «… мой анализ основан не на текущей рыночной ситуации, а на надежности самих проектов, выпускающих криптовалюты. Меня интересует более фундаментальный подход ». (Россия

Для эксперта эмоциональный аспект — это отвлекающий фактор. Нежелательны как положительные, так и отрицательные эмоции. Даже если участники испытывают какие-то эмоции, они пытаются их предотвратить:

  • «Раньше так было, а теперь нет. Есть лишь четкая стратегия ». (Россия)
  • «Могу сказать, что я всегда нейтрален. Возможно, у меня нет личных эмоций по этому поводу, но я всегда рад, если рынок соответствует моим прогнозам или, может быть, если все хорошо. И наоборот, мне грустно, когда дела идут не так ». (Нигерия)

Самые главные различия между экспертами и новичками при торговле. Мы изучили наиболее частые слова, произносимые во время интервью, чтобы получить четкое представление.

Семантическое поле новичков.
Семантическое поле экспертов.

Анализ словарного запаса позволяет сделать следующие выводы:

  • Эксперты и новички делают акцент на разных вещах: новички — на прибыльности, а эксперты — на исследованиях рынка.
  • У экспертов более богатый словарный запас по сравнению с новичками (конкретные слова, терминология).

Основываясь на этой информации, мы можем заметить, что разница заключается не только в навыках — значение имеют и приоритеты. По мере продвижения на уровень эксперта акцент смещается с быстрого заработка на предоставление рынку надлежащей оценки и самостоятельной оценки рисков. Вот тогда это начинает звучать более профессионально, как показывают следующие данные. Рассмотрим их детальнее.

Заявления о полноте и достаточности информации указывают на ситуацию, когда опытные трейдеры менее уверены в данных, которые они получают о криптовалюте, чем трейдеры-новички:

Менее опытные трейдеры:

  • «[Вы считаете, что получаете полную информацию?] Да, я так думаю». (США)
  • «Я доволен своими источниками». (Нигерия)

Опытные трейдеры:

  • «Все знать невозможно». (Россия)
  • «Полная информация почти никогда не доступна. Всегда нужно смотреть глубже. Лента новостей предназначена исключительно для понимания ситуации». (Россия)

Такая неопределенность не имеет ничего общего с FOMO (страхом упущенных возможностей). Более опытные респонденты заявляют, что информация ограничена, нет возможности получить полные данные о чем-то на рынке, и не все новости актуальны, даже если это выглядит так:

  • «Постоянный мониторинг фонда не имеет смысла. Очень много информационного шума. Ценность данных ограничена, имеет смысл более подробно изучить только отдельные интересующие монеты (и аналитику)». (Россия)

Наиболее актуальная информация приходит из отчетов: (1) аналитиков, (2) рейтинговых агентств, (3) фондов. Они наиболее релевантны, потому что их можно доказать.

Менее актуальная информация поступает из популярных каналов в социальных сетях. Причина в том, что это может быть просто промо-кампания или дополнение. Такие материалы показывают, как проекты пытаются достучаться до своей аудитории, но они недостаточно надежны, чтобы принять твердое решение.

Все эти факты говорят о том, что зрелость экспертов связана с изменениями в личном отношении из-за динамического контекста торговли. Другими словами, криптовалюта способствовала личному росту. 

Промежуточные выводы:

Разделение “эксперт/не эксперт” более актуально, чем географические показатели. 

Зрелость экспертов одинакова вне зависимости от территориального фактора. Это позволяет обсуждать внутренние изменения в подходах и методах торговли криптовалютами.

В интервью, построенных вокруг переменной опыта трейдеров, ряд историй был согласован в их соответствии с мыслями и практиками, которые разделяют респонденты. Предположительно, это связано с растущим участием и увеличением времени, затрачиваемого на криптовалютную торговлю в процессе личной трансформации.

Обсуждение этого явления ставит под сомнение негативное влияние контекста криптовалютной торговли на жизнь людей и их склонность к азартным играм. Напротив, зрелость экспертов, увлеченных криптовалютой, является отражением личностного роста.

II. Типичный график

Хотя не у каждого участника есть постоянная работа, временные интервалы обычно распределяются между одним-тремя крупными блоками, которые могут быть связаны с работой или другой деятельностью, происходящей в течение дня.

Хотя никаких географических различий обнаружить не удалось, опыт криптовалютной торговли влияет на дневной цикл. Общие различия в деятельности представлены в таблице:

Время

Эксперты

Новички

Утро

День начинается: с 6 до 8 часов.День начинается: с 6 до 8 часов.

Чтение новостей: да

  • «Иногда я читаю новости про крипто и блокчейн.» (США)
  • «Просматриваю или читаю статьи, в основном про криптовалюты.» (Нигерия)

Чтение новостей: да

  • «Это [чтение новостей] то, с чего начинается мое утро.» (Беларусь)
  • «Читаю несколько новостей.» (Нигерия)

Торговля: не всегда (!)

  • «Я поздно начинаю торговать.» (США)
  • «В это время я настраиваю алгоритмы.» (Россия)
Торговля: да

1-я половина дня

(3-4 часа)

Чтение новостей: даЧтение новостей: да

Торговля: минимально (!)

  • «Я выделяю время для чтения новостей на работе.» (Нигерия)

Совершается несколько транзакций. 

  • «Торгую, но немного.» (США)

Внимание сосредоточено на работе.

Торговля: да

Сообщают о трудностях концентрации на работе.

  • «Это может отвлекать.» (США)

Дневной перерыв

(45 мин — 1 час)

Чтение новостей: минимально

  • «Во время ланча я ничего не делаю, просто отдыхаю.» (Индонезия)
  • «Стараюсь отвечать на СМС-ки или смотрю что-нибудь в YouTube, буквально 5-10 минут.» (Россия)
Чтение новостей: да
Торговля: не во время перерыва (!)

Торговля: да

  • «Если я вижу явную возможность.» (Беларусь)
  • «Это мое время трейдинга.»  (США)
  • «Обычно я торгую.» (США)

2-я половина дня

(4-5 часов)

Чтение новостей: да

Чтение новостей: да, с особым вниманием

  • «Да. Есть разные новости. Информация, которую я получаю утром, может отличаться от того, что показывается вечером.»  (Нигерия)
  • «Зависит от того, что я вижу на рынке — какой новостной фон влияет на поведение некоторых неадекватных трейдеров.»  (Беларусь)
Торговля: да

Торговля: да

  • «Концентрируюсь на торговле.» (США)

Вечер

Торговля: нет

Торговля: немного

  • «Да, если намечается что-то интересное, я не буду спать и продолжу следить за своим портфолио.»  (США)
  • «Да, могу совершить несколько сделок.» (США)
  • «Ну, нет. Мне нужно будет проверять сделки утром когда я проснусь.» (Азия)

 

 

Вывод из этого сравнения заключается в том, что эксперты предпочитают концентрировать свое внимание на работе (или другой постоянной деятельности), а еще неопытные трейдеры, наоборот, стараются использовать любую возможность для торговли.

Другими словами, новички читают новости о криптовалюте в течение всего дня. Напротив, опытные трейдеры читают криптовалютные новости утром и в конце рабочего дня.

Более того, эксперты обычно посвящают торговле только заранее определенное время во второй половине рабочего дня.

Давайте рассмотрим некоторые подробности дневных занятий. Значительная часть первых мыслей дня — это планирование этих мероприятий:

  • «Я стараюсь не начинать свое утро с айфоном в руках — больше концентрируюсь на физическом пробуждении. Хожу по квартире, принимаю душ, пью чай и только потом просто смотрю [новости].» (Беларусь)
  • «Первая вещь, о которой я думаю — планы по работе.» (Нигерия)

Но уметь работать не так-то просто. В начале дня участники выполняют ряд активностей. Обсуждение этой темы показало, что утренний распорядок в основном направлен на то, чтобы «встать на правильный путь» и хорошо подготовиться к тяжелой работе. Они достигают этого мягким пробуждением (когда вы остаетесь в постели и не сразу встаете), затем движениями и, наконец, завтраком:

  • «Я выполняю главные задачи — медитацию и упражнения.» (Нигерия)
  • «В зависимости от того, что будет дальше, например, после завтрака, решаю, чем я буду заниматься, и как пройдет мой день.» (США)
  • «[Утро отличное, только когда…] Я просыпаюсь свежим.» (США)
  • «Холодный рассудок, упражнения для разогрева тела, легкий завтрак.» (Россия)
  • «Первым делом после пробуждения я мотивирую себя, настраиваюсь на хороший день и успех. Пожалуй, так.» (Индонезия)

Но некоторые респонденты (непрофессионалы) готовы торговать сразу после пробуждения:

  • «После пробуждения я иду на пробежку, принимаю душ, завтракаю и берусь за торговлю. Когда я просыпаюсь здоровым и все на позитиве. Цены криптовалют растут, и это утро прекрасно.» (Нигерия)

Крайне необычное наблюдение: Криптотрейдеры едят то же, что и обычные люди! 

Хотя трейдеры имеют дело с SushiSwap и PancakeSwap, их еда стандартная. Например, вот некоторые блюда, которые упомянули участники исследования:

Утро — зачастую что-то легкое:

  • «Я вегетарианец, поэтому готовлю себе кашу или сэндвичи.» (Беларусь)
  • «Молоко и 1-2 яйца.» (США)
  • «Кофе.» (Нигерия)
  • «Молоки и блинчики.» (Индонезия)

Обед — более комплексный набор блюд (но не всегда):

  • «Иногда я ем крольчатину, иногда — рыбу.» (Индонезия)
  • «Лапша и какой-нибудь фастфуд.» (Нигерия)

Ужин — самая питательная еда:

  • «Я вегетарианец, поэтому много овощей.» (Беларусь)
  • «Курица, говядина, рис, овощи.» (США)
  • «Спагетти и свинина.» (Индонезия)

В остальное время дня бывают перекусы, но не плотнее ужина.

Может быть, сытный ужин помогает криптотрейдерам подготовиться к плодотворной торговле? Как знать…


 В утреннее время сделки совершаются нечасто. 

Чтение новостей — одна из самых частотных вещей, которыми респонденты занимаются по утрам. Этому есть несколько причин: 

  • Следить за новыми тенденциями.
  • Задать направление дальнейших исследований по некоторым проектам.
  • Быть готовым присоединиться к событию / выйти на рынок в «лучшее время».

Трейдеры используют такие источники как: 

  • Twitter (проекты и сообщества).
  • Telegram (блоги и каналы, посвященные торговле и инвестированию).
  • Youtube (блоги и тематические каналы, обзоры).
  • Фонды (например, Binance).
  • Сайты проектов.
  • Специальные сайты (агентства, аналитические службы и т. д.).

Сразу после этого некоторые трейдеры проводят пару сделок и готовятся к своей основной деятельности.

Иногда бывает сложно сконцентрироваться на работе, но по большей части это зависит от того, что было сделано накануне: 

  • «Если ты выспался и никуда не спешишь, то и с торговлей проблем не будет.» (Россия, профессиональный трейдер)
  • «Иногда это очень просто и зависит от утренней рабочей нагрузки.» (Нигерия, инженер-программист)

Не все участники исследования работают с криптовалютой на постоянной основе. Но общий стиль рабочего времени в целом похож у всех. Главное — быть на связи с коллегами и получать интересные задания. Подходы к решению проблем на работе у участников исследования существенно схожи — почти все респонденты указали, что предпочитают решать базовые задачи (обычно более сложные) и текущие задачи в меньшем масштабе.

Как выглядит обычная торговая сессия? До 30 минут занимает обдумывание…

Торговля начинается ближе к рабочему времени.

Вся сессия посвящена исследованию и аналитике (примерно 80% времени и усилий) а также заключению сделки (20%).

В целом на проведение сделки от начала до конца уходит от 10 до 30 минут:

  • «В целом сеанс длится около получаса, большую часть из которых занимает исследование, проверка данных по статистическим критериям. Главное — правильно определить тренд и верно оценить риски. Прохождение ряда критериев позволяет сформировать решение по сделке. Сама транзакция завершается за минуту ». (Россия)
  • «Вход в терминал, просмотр монет, поиск точки входа, изучение источников новостей, размещение ордеров или покупка по текущей цене» (Беларусь)

 

Чтобы предотвратить выгорание, большинство участников, занятых полный рабочий день, делают перерыв. Общая продолжительность всех пауз составляет от 1 до 2 часов. Каждый из перерывов длится от 7 до 10 минут. Но самый большой — на обед. Участники исследования также заявили, что во время обеда они не предпочитали ничего, кроме предметной деятельности.

  • «Я стараюсь не потреблять информацию одновременно с едой. Иногда я просто смотрю видео, которые хотелось глянуть.» (Беларусь)
  • «Я не занимаюсь ничем другим во время обеда. Просто отдыхаю.» (Индонезия)

К концу рабочего дня (примерно с 18 до 20) чувствовать усталость — это нормально, но ни один из респондентов не отметил острой необходимости переключиться с рабочих задач на что-то другое.

Большинство сделок могло быть заключено к этому времени из-за конца дня. Если это была алгоритмическая торговля — тогда трейдеры могут проверить результаты дня. Если это ручная торговля, то трейдеры могут посмотреть свой портфель, проанализировать фактический счет и при необходимости выполнить ребалансировку. Самый упоминаемый вид анализа во время интервью — технический. Новости в основном используются для ознакомления с проектом.

Основными причинами для торговли были достижение финансовой независимости, совершение крупных покупок, саморазвитие:

  • «Я стараюсь получать все больше и больше знаний, чтобы понимать [как работает торговля] в совершенстве.» (Беларусь)
  • «Чтобы купить дом.» (США)
  • «Финансовая независимость, накопление денег, вовлеченность в создание экономики будущего.» (Нигерия)
  • «Мне хочется быть финансово независимым несмотря на экономический спад в моей стране.» (Нигерия)
  • «Быть трейдером на постоянной основе. Может быть, это не цель, а мечта, но хотелось бы основать собственную биржу.» (Индонезия)

Участники также подчеркнули необходимость чего-то, что могло бы облегчить их торговлю и принятие решений.

Криптотрейдинг широко известен возможностью трейдеров быть активным 24/7. Респонденты заявили, что достаточно высыпаются для удовлетворения своих нужд. 

  • «Да, если я следую своим собственным правилам — мало ем по ночам, не загружаю в свой мозг никакой важной информации; если в квартире достаточно тепло и я выпью перед сном стакан воды, то мой сон заметно улучшится.» (Россия)
  • «Сомневаюсь, что я достаточно сплю в будние дни, но недостаток сна восполняется в выходные.» (Индонезия)

Однако реальная проблема для некоторых участников заключалась в том, чтобы заставить себя прекратить торговать. Хотя эксперты заявили, что для них это возможная угроза, новички испытывали это на себе:

  • «Я даже не пытаюсь открывать терминал ночью, чтобы не стрессовать.» (США)

По мнению участников опроса, 6-7 часов сна достаточно. Хотя некоторые из участников сказали, что смотрят криптоновости незадолго до отбоя, большая часть исследовательской аудитории отметила, что это негативная практика, поскольку она может так увлечь, что:

  • «Из-за этого ты не сможешь заснуть всю ночь» (Беларусь)

Промежуточные выводы

Работа — центр всей дневной деятельности. Торги и проверка новостей проводятся в течение дня, если позволяет график. Интенсивность зависит от опыта трейдеров. Мы сравнили две группы респондентов и обнаружили, что эксперты предпочитают более структурированные и целенаправленные дни с двумя-тремя сессиями, а новички стараются торговать как можно больше. Никаких доказательств различий по фактору GEO не обнаружено.

Трейдеры стараются не перегореть и сэкономить время на отдых, ограничивая свои торговые действия перед сном.

III. Информационная безопасность

Большинство респондентов заявили, что это важная тема, особенно когда она может пересекаться с криптовалютой. Названные методы можно разделить на две категории:

  • Специальные
  • Распространенные

По этой теме участники предложили следующее:

  • «SERTU research as a guarantee. Информация от официальных и профессиональных источников.» (Россия)
  • «Нужно использовать холодные кошельки и частные сервисы.»
  • «Безопасность решений KeyPass отмечена множеством независимых наград.» (Россия)
  • «Шифрование пароля довольно сильное.» (США)
  • «При работе с рынком нельзя использовать софт, чтобы оставаться анонимным.» (США)

Промежуточные выводы

Для большинства мерилом информационной безопасности служат такие критерии как:

  • законность — всеобщее признание
  • связь со специальными организациями
  • новейшие технологии

Заключение

В исследовании затронуты многие аспекты криптотрейдинга.

  • Ни один из наших респондентов не рассказал нам хотя бы об одной деструктивной практике.
  • Более того, похоже, что сама криптовалютная торговля создала новый контекст для участников, который им нужно было принять.
  • Лучшее решение для достижения успеха — это систематичность своей жизненной деятельности и готовность идти на риск.

Мы используем файлы cookie, чтобы понять, является ли информация, которую мы предоставляем вам, актуальной и удобоваримой, или нуждается в улучшении. Узнайте больше, как вы можете контролировать файлы cookie здесь